Bitcoin (BTC) กำลังอยู่ในช่วงหัวเลี้ยวหัวต่ออีกครั้ง หลังตัวชี้วัดสำคัญที่บ่งบอกถึงความเป็นไปได้ของการเปลี่ยนแปลงราคาครั้งใหญ่ ในขณะที่กิจกรรมของเจ้ามือพุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบหลายปี ส่งผลต่อความเชื่อมั่นของตลาดและพฤติกรรมการซื้อขายอย่างมีนัยสำคัญ
ทุกอย่างเริ่มต้นจากดัชนี Exchange Whale Ratio ของ Bitcoin ได้พุ่งทำจุดสูงสุดในรอบหลายปี ซึ่งสะท้อนถึงการมีส่วนร่วมที่เพิ่มขึ้นของเจ้ามือในตลาด Spot โดยรับตั้งแต่ปลายปี 2024 อัตราส่วนนี้พุ่งขึ้นอย่างรวดเร็ว
แม้ว่าในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมาอัตราการเพิ่มขึ้นจะเริ่มชะลอตัวลง จากมุมมองทางประวัติศาสตร์ การที่เจ้ามือฝากเหรียญจำนวนมากเข้าสู่ตลาด Spot มักเป็นสัญญาณล่วงหน้าของการปรับฐานราคา ขณะที่การลดลงของปริมาณเงินฝากจากเจ้ามือมักบ่งชี้ถึงโอกาสฟื้นตัวของตลาด
ดังนั้น ถ้าหากแนวโน้มการฝากเงินของเจ้ามือลดลง ก็อาจเป็นสัญญาณของช่วงตลาดกระทิง (Bullish) ที่กำลังจะมาถึง แต่หากเจ้ามือยังคงเทขายออกไป อาจสร้างแรงกดดันด้านราคาต่อไป
นอกจากนี้ ดัชนี Fear & Greed Index ซึ่งใช้วัดความเชื่อมั่นของตลาด แสดงให้เห็นว่าจุดเข้าซื้อที่ดีที่สุดมักเกิดขึ้นเมื่อค่าดัชนีต่ำกว่า 42 ซึ่งปัจจุบัน ดัชนีนี้เข้าใกล้ระดับสำคัญอีกครั้ง ทำให้เกิดโอกาสสะสม Bitcoin สำหรับนักลงทุนที่ใช้กลยุทธ์ Dollar-Cost Averaging (DCA)
ข้อมูลในอดีตยืนยันว่า กลยุทธ์ DCA ที่ใช้ในช่วงที่ดัชนี Fear & Greed อยู่ในระดับ “ความกลัว” ให้ผลตอบแทนดีกว่าการลงทุนแบบ DCA ทั่วไปถึง 230% นี่อาจเป็นช่วงเวลาสำคัญสำหรับนักลงทุนระยะยาวที่กำลังรอจังหวะเข้าซื้อ
ในขณะที่ข้อมูลจาก Binance BTC/ USDT Liquidation Heatmap ชี้ให้เห็นว่ามีคลัสเตอร์สภาพคล่องขนาดใหญ่ที่ระดับ $98K ซึ่งเป็นจุดที่มีการ Liquidation ของสถานะที่ใช้ Leverage เป็นจำนวนมาก ซึ่งการปรับตัวของราคาในช่วงนี้จึงมีแนวโน้มผันผวน ในขณะที่ แนวต้านหลัก อยู่ที่ระดับ $100K
อย่างไรก็ตาม ถ้าหาก Bitcoin สามารถทะลุผ่านระดับนี้ได้ อาจกระตุ้นการ Liquidation แบบลูกโซ่ ส่งผลให้ราคาพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็ว ในทางกลับกัน แนวรับสำคัญอยู่ที่ระดับ $94K ซึ่งเป็นจุดที่มีการ Liquidation ของสถานะ Short ซึ่งอาจช่วยหนุนราคาขึ้น
จากข้อมูล On-Chain ปัจจุบัน Bitcoin อยู่ในช่วงเวลาสำคัญของตลาด การที่เจ้ามือมีการเคลื่อนไหวสูงเป็นพิเศษ อาจเป็นสัญญาณว่าตลาดกำลังเข้าสู่ภาวะอิ่มตัว เว้นแต่ว่าจะมีการลดลงของการฝากเงินจากเจ้ามือดัชนี Fear & Greed อยู่ในโซนที่เหมาะกับการสะสม ซึ่งอาจเป็นโอกาสสำหรับนักลงทุนระยะยาว
ขณะที่แนวรับและแนวต้านที่ปรากฏจาก Heatmap ชี้ให้เห็นว่า หากราคาทะลุระดับสำคัญ ความผันผวนอาจเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ อย่างไรก็ตาม หากเจ้ามือยังคงเทขาย และตลาดกลับเข้าสู่ภาวะ “Greed” อย่างรวดเร็ว อาจเพิ่มความเสี่ยงต่อการปรับฐานของราคา นักลงทุนจึงควรจับตาดูตัวชี้วัดเหล่านี้อย่างใกล้ชิดเพื่อตัดสินใจลงทุนอย่างรอบคอบ
ที่มา: AMBCrypto