สรุปข่าว
- อดีตที่ผ่านมาแสดงให้เห็นว่า BTC/Gold มักแตะจุดต่ำสุดหลังจาก 14 เดือนของตลาดหมี ซึ่งเคยเกิดขึ้นแล้วในปี 2014, 2018 และ 2022
- รอบตลาดปัจจุบันดำเนินมาแล้ว 14 เดือนนับตั้งแต่ธันวาคม 2024 และ BTC/Gold อยู่ที่ ~16.3 ออนซ์ ร่วงลง 60% จากจุดสูงสุด
- ข้อมูล Fibonacci และ 200WMA บ่งชี้ว่าอาจใกล้จุดต่ำสุดแล้ว แต่ยังต้องติดตามว่าจะมีการยืนยันหรือไม่
แนวโน้มผลกระทบต่อราคา: Neutral
รูปแบบ 14 เดือนที่ซ้ำกันบ่งชี้ว่าอาจใกล้จุดต่ำสุดแล้ว เพราะ BTC/Gold ใกล้ Fibonacci 0.5 ที่เคยเป็นจุดต่ำสุดในปี 2022 และราคา Bitcoin ได้ร่วงลง 60% เข้าใกล้ระดับ 77-84% ของรอบก่อน แต่ยังมีความเสี่ยงไม่ว่าจะเป็น เงินที่ไหลออกจาก ETF, และกราฟที่ยังต่ำกว่า 200WMA เพียง 17% , การครบ 14 เดือนไม่รับประกันว่าจะกลับตัวทันที แต่บอกว่าควรเริ่มเตรียมตัวและติดตามสัญญาณยืนยัน
นักวิเคราะห์คริปโตชื่อ Ted Pillows ได้เปิดเผยข้อมูลทางสถิติที่น่าสนใจเกี่ยวกับ รูปแบบตลาดหมีของ Bitcoin เมื่อวัดเทียบกับทองคำ (BTC/Gold ratio) โดยพบว่าในทุก ๆ รอบตลาดหมี อัตราส่วน BTC/Gold มักจะแตะจุดต่ำสุด หลังจากผ่านไป 14 เดือน อย่างสม่ำเสมอ
รูปแบบที่เกิดซ้ำ:
- ปี 2014: BTC/Gold แตะจุดต่ำสุดหลังจาก 14 เดือนของตลาดหมี
- ปี 2018: BTC/Gold แตะจุดต่ำสุดหลังจาก 14 เดือนของตลาดหมี
- ปี 2022: BTC/Gold แตะจุดต่ำสุดหลังจาก 14 เดือนของตลาดหมี
- ปี 2026 (ปัจจุบัน): ตลาดหมีของ BTC/Gold ดำเนินมาแล้ว 14 เดือน นับตั้งแต่ธันวาคม 2024
คำถามที่สำคัญคือ: นี่หมายความว่าเราแตะจุดต่ำสุดแล้วจริงหรือ?
รอบตลาดหมีของ BTC/Gold: มุมมองที่ชัดเจนกว่า USD
นักวิเคราะห์หลายคนชี้ว่า การวัดมูลค่า Bitcoin เทียบกับทองคำให้ภาพที่ชัดเจนกว่าการวัดเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ เพราะทองคำเป็นสินทรัพย์ที่มีเสถียรภาพและไม่ได้รับอิทธิพลจากนโยบายการเงิน
ความแตกต่างระหว่าง BTC/USD vs BTC/Gold:
BTC/USD:
- ทำจุดสูงสุดที่ $126,000 ในเดือนตุลาคม 2025
- ปัจจุบันอยู่ที่ ~$67,000
- ร่วงลง 47% จากจุดสูงสุด
BTC/Gold:
- ทำจุดสูงสุดที่ 40.9 ออนซ์ทองคำต่อ 1 Bitcoin ในเดือนธันวาคม 2024
- ปัจจุบันอยู่ที่ ~16.3 ออนซ์ทองคำต่อ 1 Bitcoin
- ร่วงลง ~60% จากจุดสูงสุด
- อยู่ต่ำกว่า 200 Week Moving Average (200WMA) ประมาณ 17%
ความแตกต่างนี้บ่งบอกว่า Bitcoin อาจอยู่ในตลาดหมีมานานกว่าที่คนส่วนใหญ่คิด โดยเมื่อวัดเทียบกับทองคำ Bitcoin เริ่มอ่อนค่าลงตั้งแต่เดือนธันวาคม 2024 ไม่ใช่ตุลาคม 2025 ดังนั้นตลาดหมีนี้จึงดำเนินมาแล้ว 14 เดือน
14 เดือนคือจุดวิกฤต
การวิเคราะห์จาก Bitcoin Magazine และ CoinDesk เปิดเผยว่า ในทุกรอบตลาดหมี กราฟ Bitcoin เทียบกับทองคำมักจะใช้เวลาประมาณ 12-15 เดือน ก่อนที่จะแตะจุดต่ำสุด
รอบ 2013-2015:
- ระยะเวลาตลาดหมี: 406 วัน (~13.5 เดือน)
- การร่วงลง: 86%
- จุดต่ำสุด BTC/Gold: ประมาณ 2.56 ออนซ์
- ตรงกับ Fibonacci 0.618 level
รอบ 2017-2018:
- ระยะเวลาตลาดหมี: 364 วัน (~12 เดือน)
- การร่วงลง: 84%
- การร่วงเมื่อวัดกับทองคำ: 84%
รอบ 2021-2022:
- ระยะเวลาตลาดหมี: ~12-14 เดือน
- การร่วงลง: 77% (จาก $69,000 → $15,479)
- จุดต่ำสุด BTC/Gold: ~9.74 ออนซ์
- ตรงกับ Fibonacci 0.5 level
- อยู่ต่ำกว่า 200WMA มากกว่า 30% และใช้เวลากว่า 1 ปี ก่อนกลับมาเหนือ
รอบ 2024 จนถึงปัจจุบัน:
- ระยะเวลาตลาดหมีจนถึงปัจจุบัน: 14 เดือน (ธันวาคม 2024 – กุมภาพันธ์ 2026)
- การร่วงลง: ~50-52% (วัดจาก USD) และ ~60% (วัดจาก Gold)
- จุดต่ำสุดชั่วคราว BTC/Gold: ~15.5-16.3 ออนซ์
- อยู่ต่ำกว่า 200WMA ประมาณ 17%
Fibonacci Retracement: เครื่องมือทำนายจุดต่ำสุด
นักวิเคราะห์ใช้ Fibonacci retracement levels เพื่อคาดการณ์จุดต่ำสุดของตลาดหมี โดยพบว่า
รอบ 2015-2018:
- จุดต่ำสุดตรงกับ Fibonacci ระดับ 0.618
- ราคาอยู่ที่ ~2.56 ออนซ์ทองคำต่อ 1 BTC
รอบ 2018-2022:
- จุดต่ำสุดตรงกับ Fibonacci ระดับ 0.5
- ราคาอยู่ที่ ~9.74 ออนซ์ทองคำต่อ 1 BTC
รอบ 2024 จนถึงปัจจุบัน:
- หากร่วงไปถึง Fibonacci ระดับ 0.5 จุดต่ำสุดอาจอยู่ที่ ~15-16 ออนซ์ทองคำต่อ 1 BTC
- หากร่วงไปถึง Fibonacci ระดับ 0.618 จุดต่ำสุดอาจต่ำกว่านี้อีก
ปัจจุบัน BTC/Gold อยู่ที่ ~16.3 ออนซ์ ซึ่งใกล้เคียงกับ Fibonacci 0.5 level ที่เคยเป็นจุดต่ำสุดในรอบ 2018-2022
นักวิเคราะห์จาก Bitcoin Magazine สรุปว่า “การใช้ Fibonacci retracement tool จากจุดต่ำสุดถึงจุดสูงสุดในแต่ละรอบแสดงให้เห็นระดับที่ชัดเจนอย่างน่าทึ่ง การที่ราคาปัจจุบันใกล้เคียงกับ Fibonacci 0.5 level บ่งชี้ว่า เราอาจอยู่ในโซนที่เป็นจุดต่ำสุดแล้ว 90%”
200 Week Moving Average: อีกเครื่องมือสำคัญ
200 Week Moving Average (200WMA) เป็นอีกหนึ่งเครื่องมือสำคัญที่นักวิเคราะห์ใช้ติดตามตลาดหมี โดยในรอบ 2022 กราฟ BTC/Gold ได้ร่วงต่ำกว่า 200WMA ประมาณ 30% และใช้เวลากว่า 1 ปีก่อนกลับมาเหนือ 200WMA
ในรอบปัจจุบัน ดราฟ BTC/Gold ตกต่ำกว่า 200WMA เพียง 17% โดยเริ่มตกต่ำกว่า 200WMA ตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2025 หากประวัติศาสตร์ซ้ำรอย อาจอยู่ต่ำกว่า 200WMA จนถึงปลายปี 2026
CoinDesk วิเคราะห์ว่า “ปัจจุบันกราฟ BTC/Gold อยู่ต่ำกว่า 200WMA ประมาณ 17% ซึ่งยังน้อยกว่ารอบ 2022 ที่ตกต่ำกว่า 30% นี่อาจหมายความว่า ยังมีพื้นที่สำหรับการร่วงลงต่อได้อีก หรืออาจหมายความว่ารอบนี้ตลาดหมีไม่รุนแรงเท่ารอบก่อน”
ผู้เขียนมองว่ารูปแบบ 14 เดือนที่ซ้ำกันเป็นข้อมูลทางสถิติที่น่าสนใจและมีน้ำหนัก แต่มันไม่ใช่คำทำนายที่แม่นยำ 100% เพราะในแต่ละรอบมีบริบทที่แตกต่างกัน สำหรับนักลงทุน การที่ครบ 14 เดือนไม่ได้หมายความว่าต้องรีบซื้อทันที แต่มันบอกว่าควรเริ่มเตรียมตัวและจับตาสัญญาณยืนยัน
ที่มา: Bitcoinmagazine, Coindesk, Coindesk, tradethatswing
