สรุปข่าว
- ข้อมูลจากเอกสาร 13F ไตรมาส 4 ปี 2025 เผยว่า Warren Buffett และ Berkshire Hathaway ยังคงเดินหน้าขายหุ้นออกมาสุทธิกว่า 3 พันล้านดอลลาร์ และลดพอร์ตหุ้นลงถึง 9 ตัว
- หุ้นลูกรักอย่าง Apple ถูกเทขายออกไปแล้วกว่า 75% นับตั้งแต่ปี 2023 และ Bank of America ถูกลดพอร์ตลง 50% ตั้งแต่กลางปี 2024 สะท้อนมุมมองที่ระมัดระวังต่อมูลค่าหุ้นที่สูงเกินไป
- นี่เป็นไตรมาสที่ 13 ติดต่อกันแล้วที่ปู่ Buffett เลือกที่จะขายมากกว่าซื้อ รวมมูลค่าเงินสดที่ดึงกลับมาสูงถึง 1.87 แสนล้านดอลลาร์ ส่งสัญญาณว่าเขากำลังเตรียมพร้อมรับมือกับบางสิ่ง
แนวโน้มส่งผลต่อราคา: Bullish
การที่นักลงทุนระดับตำนานเทขายหุ้นต่อเนื่อง สะท้อนความกังวลเรื่องฟองสบู่ในตลาดทุน ซึ่งอาจทำให้นักลงทุนบางส่วนเริ่มมองหาสินทรัพย์ทางเลือกอื่นอย่าง Bitcoin หรือทองคำเพื่อกระจายความเสี่ยง
สัญญาณเตือนภัยดังขึ้นในโลกการเงินอีกครั้ง เมื่อ Coin Bureau สื่อคริปโตชื่อดังได้ออกมาวิเคราะห์ความเคลื่อนไหวล่าสุดของ Warren Buffett นักลงทุนระดับตำนาน โดยชี้ว่าพฤติกรรมการเทรดของเขาในช่วงท้ายของการดำรงตำแหน่ง CEO นั้นสวนทางกับตลาดที่กำลังคึกคักอย่างสิ้นเชิง
ไตรมาสสุดท้ายกับการเทขายเงียบๆ
ข้อมูลจากเอกสาร 13F สำหรับไตรมาสที่ 4 ปี 2025 ระบุว่า Berkshire Hathaway ได้ทำการขายหุ้นออกสุทธิ มูลค่ารวมกว่า 3 พันล้านดอลลาร์ โดยมีการลดสถานะการถือครองในหุ้นถึง 9 บริษัท
สิ่งที่น่าตกใจคือการเทขายหุ้นลูกรักอย่างต่อเนื่อง โดยเฉพาะ Apple ที่ถูกขายทิ้งไปแล้วถึง 75% นับตั้งแต่ปี 2023 และ Bank of America ที่ถูกหั่นพอร์ตลงครึ่งหนึ่งหรือ 50% นับตั้งแต่กลางปี 2024 การกระทำนี้สะท้อนชัดเจนว่า Buffett มองเห็นความเสี่ยงในเรื่องมูลค่าหุ้นที่สูงเกินความเป็นจริงในปัจจุบัน
Cash is King: สถิติขายสุทธิ 1.87 แสนล้านดอลลาร์
Coin Bureau ชี้ให้เห็นสถิติที่น่าขนลุกว่า นี่เป็นไตรมาสที่ 13 ติดต่อกันแล้ว นับตั้งแต่ไตรมาส 4 ปี 2022 ที่ Berkshire Hathaway มีสถานะขายสุทธิ รวมเป็นเม็ดเงินที่ถูกดึงออกจากตลาดหุ้นกว่า 1.87 แสนล้านดอลลาร์
ส่งผลให้มูลค่าพอร์ตหุ้นของบริษัทลดลงเหลือเพียง 2.74 แสนล้านดอลลาร์ ซึ่งถือเป็นระดับต่ำที่สุดในรอบเกือบ 5 ปี การถือเงินสดจำนวนมหาศาลเช่นนี้ มักเป็นสัญญาณว่า Buffett กำลังรอคอยจังหวะที่ตลาดจะพังทลายลงมา หรือรอโอกาสในการช้อนซื้อของถูกเมื่อวิกฤตมาถึง
ในมุมมองของนักลงทุนคริปโต การที่ Buffett ถอยห่างจากตลาดหุ้นแบบสุดตัว อาจเป็นการยืนยันสมมติฐานที่ว่าตลาดหุ้นดั้งเดิมกำลังเข้าสู่ภาวะฟองสบู่ และอาจเป็นแรงผลักดันให้นักลงทุนสถาบันบางส่วนหันมามองสินทรัพย์ทางเลือกอย่าง Bitcoin ในฐานะหลุมหลบภัยยุคใหม่ท่ามกลางความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ
การเคลื่อนไหวของ Buffett ครั้งนี้เปรียบเสมือนนกขมิ้นในเหมืองถ่านหินที่ส่งเสียงเตือนภัยล่วงหน้า ในมุมมองของผู้เขียน การขายหุ้นติดต่อกันนานถึง 3 ปี ไม่ใช่เรื่องปกติสำหรับนักลงทุนสาย Value Investor ที่เน้นถือยาว นี่คือการส่งสัญญาณที่ชัดเจนที่สุดว่าเศรษฐกิจจริงกับราคาหุ้นกำลังสวนทางกันอย่างน่ากลัว
สำหรับนักลงทุนคริปโต แม้ Buffett จะไม่ชอบ Bitcoin แต่การที่เขาหนีจากเงินดอลลาร์ในรูปแบบหุ้น ไปถือเงินสดเพื่อรอซื้อของถูก สะท้อนว่าวิกฤตสภาพคล่องอาจกำลังรออยู่ข้างหน้า ซึ่งในจังหวะที่ตลาดหุ้นปรับฐานรุนแรง Bitcoin อาจได้รับอานิสงส์ในฐานะสินทรัพย์ที่ไม่อิงกับระบบธนาคาร หรืออาจโดนหางเลขร่วงตามกันไปก่อนในระยะสั้น ดังนั้น การมีเงินสดสำรองไว้แบบปู่ Buffett ในช่วงเวลานี้ ถือเป็นกลยุทธ์ที่ไม่ควรมองข้าม
ที่มา: @coinbureau