สรุปข่าว
- ราคา Bitcoin อ่อนแรงและไม่สามารถยืนเหนือระดับ $80,000 ได้ หลังตลาดผิดหวังจากการซื้อคืนพันธบัตรของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ที่น้อยกว่าคาด
- ตลาดกำลังจับตามองสถานะ Short เงินเยนที่มียอดค้างสูงกว่า 5 ล้านล้านเยน ซึ่งเสี่ยงต่อภาวะการปิดสถานะของ Yen Carry Trade หากเงินเยนแข็งค่าขึ้นต่อเนื่อง
- Scott Bessent รัฐมนตรีกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ส่งสัญญาณเตือนนักลงทุนสาย Short โดยย้ำถึงความพร้อมในการเข้าแทรกแซงค่าเงินเยนได้ทุกเมื่อ
แนวโน้มผลกระทบ: Bearish
ราคา Bitcoin เผชิญแรงกดดันและไม่สามารถฟื้นตัวเหนือระดับ $80,000 ได้ เนื่องจากปัจจัยลบหลายด้าน ทั้งความตึงเครียดในตะวันออกกลางที่ดันราคาน้ำมันให้ทะลุ $100 และการที่กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ประกาศซื้อคืนพันธบัตรในวงเงินที่น้อยกว่าตลาดคาด ทำให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรพุ่งสูงขึ้น นอกจากนี้ ตลาดกำลังเผชิญกับความเสี่ยงจากการปิดสถานะ Yen Carry Trade ที่ยังคงมีขนาดใหญ่มาก ซึ่งอาจกระทบต่อสภาพคล่องในตลาดสินทรัพย์เสี่ยง
เช้าวันนี้ดูเหมือนว่าราคา Bitcoin จะยังคงอ่อนแรงและไม่สามารถกลับไปยืนเหนือระดับแนวต้านที่ $80,000 ได้หลังจากความขัดแย้งในตะวันออกกลางยังไม่ทุเลา ขณะที่ทั่วโลกต่างจับจ้องไปที่ค่าเงินเยนญี่ปุ่นซึ่งอาจเป็นตัวการหลักที่ทำให้เกิดวิกฤตซ้ำเติม
โมเมนตัม Bitcoin หดหาย
ข้อมูลจาก TradingView เผยให้เห็นว่า หลังจากที่ราคาบิทคอยน์พยายามจะกลับขึ้นใกล้กับราคา $80,000 เมื่อวานนี้ ราคาก็ได้ร่วงดิ่งลงมากว่า 2% เช่นเดียวกับตลาดหุ้นสหรัฐฯ ขณะที่ราคาน้ำมันดิบกลับพุ่งสวนทางจนทะลุ $100 ดอลลาร์เป็นครั้งแรกในรอบหลายเดือนจากการโจมตีเรือบรรทุกน้ำมัน และการโจมตีโรงงานพลังงานซาอุฯ
ขณะเดียวกัน กระทรวงการคลังสหรัฐยังประกาศซื้อคืนพันธบัตรยาวแค่ราว 6 พันล้านดอลลาร์เท่านั้น ซึ่งน้อยกว่าที่ตลาดบางส่วนคาดไว้ (บางคนตั้งเป้าไว้ 8–10 พันล้าน) ทำให้อัตราผลตอบแทนไม่ลดลงตามที่คาดหวัง ส่วนอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปี ก็ได้ทะยานขึ้นไปถึง 4.83–4.84% เมื่อวันที่ 9 ก.ย. ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปลายปี 2023
ซ้ำร้ายไปกว่านั้น การเปิดโพสิชันชอร์ตเงินเยนยังคงค้างอยู่ใกล้ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ โดยมียอดรวมค้างอยู่สูงกว่า 5 ล้านล้านเยน ตามรายงานจาก Bloomberg
Charu Chanana หัวหน้านักยุทธศาสตร์การลงทุนจาก Saxo ได้ให้ความเห็นกับสำนักข่าว Reuters ว่า การแข็งค่าอย่างต่อเนื่องของเงินเยนจะส่งผลกระทบโดยตรงต่อโพสิชันเหล่านี้ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการปิดสถานะ Yen Carry Trade โดยคู่เงิน USD/JPY ถือเป็นกุญแจสำคัญต่อสภาวะสภาพคล่องในตลาด ที่อาจส่งผลกระทบต่อเนื่องไปยังตลาดคริปโทเคอร์เรนซีในท้ายที่สุด
เธอกล่าวว่า กลยุทธ์ Carry Trade กำลังตกอยู่ในภาวะสุ่มเสี่ยง เนื่องจากกระบวนการปิดโพสิชันกำลังเกิดขึ้นก่อนที่ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยตามที่คาดการณ์ไว้เสียอีก
แม้ในปัจจุบันโพสิชัน Short ของเงินเยนบางส่วนจะถูกทยอยปิดไปบ้างแล้ว แต่ขนาดของโพสิชันที่เหลืออยู่ยังคงมีมูลค่ามหาศาล ดังนั้น หากเงินเยนยังคงแข็งค่าขึ้นไปอีก การลดสัดส่วน Leverage ที่เคยเกิดขึ้นอย่างช้าๆ ก็อาจเร่งตัวกลายเป็นการปิดโพสิชันอย่างรวดเร็วและรุนแรงขึ้นเรื่อยๆ แบบงูกินหาง
ด้าน Scott Bessent รัฐมนตรีกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ส่งสัญญาณว่า ประตูยังคงเปิดกว้างสำหรับการเข้าแทรกแซงค่าเงินเยนในอนาคต และในสัปดาห์นี้เขาก็ได้ย้ำเตือนสัญญาณดังกล่าวให้ชัดเจนยิ่งขึ้น ซึ่งดูเหมือนเป็นการท้าทายเทรดเดอร์สาย Short ไม่ให้เดิมพันสวนทางกับธนาคารกลาง
สุดท้ายนี้ สำนักข่าว Financial Times ได้รายงานคำพูดของเขาในงานเสวนาที่มหาวิทยาลัย Southern Methodist ในรัฐเท็กซัสเมื่อวันอังคารที่ผ่านมา โดย Bessent ระบุว่า:
“เมื่อใดก็ตามที่เราเข้าแทรกแซงค่าเงินเยน ผมมีความเข้าใจอย่างถ่องแท้ว่าธนาคารกลางญี่ปุ่นกำลังจะทำอะไร และผู้กำหนดนโยบายของญี่ปุ่นจะเคลื่อนไหวอย่างไร ผมครอบครองข้อมูลที่ได้เปรียบกว่าคนอื่นอย่างชัดเจน และในเวลานี้ ผมก็คือเจ้ามือในเกมนี้”
ที่มา : Cointelegraph
มุมมองผู้เขียน : หากสถานการณ์ยังคงเป็นเช่นนี้ต่อไปราคา Bitcoin ก็อาจมีการปรับตัวลงไปได้ลึกกว่านี้อีกหากตัวเลขเศรษฐกิจในวันศุกร์และผลการประชุม FOMC ออกมาไม่เป็นใจ ส่งผลทำให้อาถรรพ์เดือนกันยายนจะกลายเป็นจริงขึ้นมา
